anche qui tengo per me pareri e commenti su questa pratica

gli standard prevedono che l' aspetto del cursore sia controllato dalla proprieta' css cursor
qui la documentazione ufficiale
http://www.w3.org/TR/CSS21/ui.html#propdef-cursor
qui una tabella comparativa
http://www.quirksmode.org/css/cursor.html

e' previsto anche di poter sostituire il cursore con un' immagine 32x32 pixel, 16 colori in formato .cur , o .ani oppure .ico
codice:
body {
   cursor: url(nomefile.cur), default;
}
se il browser lo permette (IE6 x es.) verra' usato il .cur altrimenti il cursore di default

approfondisci con una ricerca nei forum xhtml e css, dove e' stato piu' volte trattato l' argomento.
Se invece vuoi far seguire il cursore da un' immagine (quindi vedi sia il cursore, sia la tua immagine che lo segue un po' distanziata) approfondisci in questo forum