xmlHttp.onreadystatechange = handleStateChange(element);
in questo modo assegni a onreadystatechange
la funzione handleStateChange.

deve essere

xmlHttp.onreadystatechange = handleStateChange;
è come se facessi

el.onclick=miafunzione(this);

che deve essere

el.onclick=function(){
miafunzione(this);
}

Dai un occhio qui