Crei un elemento di tipo img (nello stesso modo in cui crea il link) gli setti gli attributi (src, alt) e lo appendi all'elemento link.

codice:
var img = document.createElement("img");
img.setAttribute("src","indirizzoimmagine");
img.setAttribute("alt", s1);
link.appendChild(img);
Ovviamente in questo caso togli la riga in cui setta il testo del link (il testo nella variabile s1 lo abbiamo usato come testo alternativo dell'immagine):

codice:
link.appendChild(document.createTextNode(s1));