il problema è qui
C:\xampp\htdocs\SITO\PHPMailer\class.phpmailer.php on line 1196

a quella riga cerca di creare la classe SMTP che non trova.
Se non ricordo male c'è un autoloder di phpmailer ed è quello che per qualche motivo non compone correttamente il percorso per caricare il file che contiene la classe smtp