Guarda qui:
http://www.favicon.com/

ti spiega in inglese come realizzarle e come impostarle.

Il codice è un po' questo:

<HEAD>
<LINK REL="SHORTCUT ICON" HREF="http://www.tuosito.com/favicon.ico">
<TITLE>Titolo pagina</TITLE>
</HEAD>

L'incona con estensione .ico deve chiamarsi "favicon" e risiedere nella root del dominio.