Intanto potresti usare HTML correttamente (il name in una option non e` definito):
<option value="http://www.google.it">A</option>
<option value="http://www.virgilio.it">B</option>
<option value="...">C</option>
<option value="...">D</option>

Poi l'evento deve stare nella select che contiene le option:

<select ... onchange="self.location.href=this.options[this.selectedIndex].value;">