Se il tuo file è diviso in livelli, o ha trasparenze, o è in uno spetro colore particolare, Photoshop automaticamente selezionerà solo quei formati che sono compatibili con le impostazioni che hai.
Per esempio per avere anche Jpeg, devi appiattire tutti i livelli e avere il file in CMYK o RGB, se vuoi avere le GIF il file deve avere un'unico livello con colori indicizzati, ecc. ecc. ecc...